《中国个人融资40年发展与创新报告》发布
2018-12-26 14:29:40   来源： 光明日报客户端　    点击：　    【字体：大 中 小】

     中国社会科学院国家金融与发展实验室联合金融科技公司友信金服12月25日在京发布《中国个人融资四十年发展与创新报告（1978-2018）》。《报告》是国内首份深度剖析改革开放四十年间，个人融资在不同时期发展历程的研究报告，将为我国未来多层次个人金融服务体系的构建提供重要的参考价值。

    报告课题组成员、国家金融与发展实验室高级研究员黄国平表示，个人融资根据用途的不同主要分为个人消费性融资和个人经营性融资，其对促进消费和小微民营经济发展具有重要作用。在个人经营性融资方面，《报告》指出，小微企业是实体经济中最活跃的部分，但由于小微企业缺乏信用历史、可供抵押担保的资产以及规范化的财务信息，致使金融机构在服务小微企业时存在信用难评估、贷款难发放的情况。因此，小微企业在融资过程中经常需要以个人信用为补充才能获得足够的资金，甚至只能依赖于小微企业主的个人信用才能获得融资。

    近年来，国家支持民营经济发展的政策频出，包括一系列支持小微企业融资的高层表态，强调了金融脱虚向实的重要性。《报告》指出，小微企业是经济新旧动能转换中最活跃的因素，发展个人融资已经成为经济和社会发展中的迫切任务。

    《报告》数据显示，我国个人经营性融资在 2009 年后开始加快扩张，供给来源多元化，从3.7 万亿元一路增长至2017年的13.1万亿元。

    《报告》中将个人经营性融资的资金来源以四大类别进行测算：银行业、网贷为代表的新金融、小额贷款公司和民间金融。根据测算，以2018年数据为例，在总额15.6万亿元的个人经营性融资供给余额中，银行、网贷、小贷公司、民间金融的数据分别为近10万亿元、0.29万亿元、0.34万亿元、5万亿元，其中银行仍然是服务个人经营性融资的主力军，但同时其他多种新兴金融业态也有效提供了补充和支持作用。

     友信金服CFO王海琛表示，通过持续的数据挖掘与风险管理实践，优良的网络借贷将小微企业主中信用良好的一部分人筛选了出来，提供了低于他们在其他渠道的贷款成本。更低的资金成本提高了这些小微个体企业的存活率，从而进一步提高了社会的就业。

     《报告》指出，尽管中国目前以银行为主、新兴业态为辅的个人经营性融资供给在过去40年间实现了飞跃式的发展，但融资缺口依旧很大。而近年来以科技驱动的金融创新，有望能够缓解信息不对称，提升金融效率，增加有效供给。

     《报告》指出，未来个人融资供给方式将出现以下发展态势：个人融资供给将形成一个由不同机构和平台组成的竞争合作和相互依赖的生态体系；传统金融机构将与金融科技加速融合；产品和服务日益细分，各类个人金融服务机构实现差异化竞争；从监管的维度运用和提升监管科技，完善金融科技和互联网金融监管体系；鼓励和引导民间融资健康发展，使其成为助力传统金融的重要力量，形成有效的补充作用。（光明融媒记者 温源）